1. 研究目的与意义
该题目研究的背景在于我国股票市场的变革。我国股票市场从2005年股权分置改革以来，上证指数经历了2007年攀升至6124点的大牛市，2008年下跌到1664点的大熊市，以及后面到2009年的3478点的小牛市，短短三年时间，股市大起大落的表现备受世界关注。
2006年，中国金融期货交易所从抗操纵性、基本特征等方面综合考虑，选取了覆盖两市六成市值的沪深300股票指数作为股指期货合约的标的指数，并率先推出了股指期货仿真交易。经过四年筹备，我国沪深300股指期货于2010年4月16日正式上市交易，使我国建立起自己的证券衍生品交易市场。股指期货改变了中国证券市场只能在上涨中盈利，不能在下跌中盈利的单边市的历史，使投资者有了更多的选择。但随着股指期货的推出，市场似乎并没有像预想的那样得到较好的稳定，反而至今表现出震荡下行的态势，股票指数的短期波动也更加剧烈。因此，这一现象是否与股指期货的推出有一定的关系、二者之间的运行机理是怎样的以及沪深300股指期货是否会助推股市下跌成为了金融从业者和投资者所关心的问题。
该选题的目的及意义在于探究沪深300股指期货与股票指数这两者之间的关系并给予投资者合理的投资建议，减小风险和损失。
2. 研究内容和预期目标
该选题的主要研究内容先对沪深300股指期货与股票指数关系进行理论分析，主要分析了股指期货与股票长期均衡关系、领先效应以及瀑布效应的形成机理。并在此基础上，提出了相关的理论假设。
然后对股指期货与股票指数关系进行了实证分析。运用eviews计量软件，判断沪深300股指期货与股票指数之间是否具有长期均衡关系和领先效应。如果存在，找出领先期数。另外，在以上与研究的基础上，结合理论假设条件，判断沪深300股市期货与股票指数在下跌行情中是否存在瀑布效应。最后，分别得出相应结论并进行原因分析。
该选题的预期目标有两点：
3. 研究的方法与步骤
实证分析中包含了价值判断，规范分析则是在对实际运行过程了解的基础上建立起来的分析方法。本文拟采用将两种方法相结合进行相关研究，探究沪深300股指期货与股票指数相互关系存在性，根据得到的结论给予投资者建议和对策。
步骤如下：
首先，用规范分析法研究沪深300股指期货与股票指数之间长期均衡关系、领先效应和瀑布效应的形成机理。通过有效市场理论、价格发现理论和套利投机理论来解释两者之间的关系，做好形成机理的分析。
4. 参考文献
[1] 高铁梅.计量经济分析方法与建模:eviews应用及实例[m].清华大学出版社，2009.
[2] 易丹辉.数据分析与eviews应用.第2版[m].中国人民大学出版社，2014.
[3] 涂志勇，郭明.股指期货推出对现货市场价格影响的理论分析[j].金融研究，2008(10):104-116.
5. 计划与进度安排
（1）2022-02-01至2022-02-24，教师下达任务书，明确选题；
（2）2022-02-25至2022-03-05，利用实习机会完成论文预研究，收集实证资料，进行调研；
（3）2022-03-06至2022-04-01，进行前期研究，完成前期研究报告；
