股指期货推出对中国股市波动性影响的研究开题报告

1. 研究目的与意义

股指期货是一种重要的金融衍生工具,具有促进价格发现和进行套期保值的功能。

2010年4月16日，我国正式推出了基于沪深 300 指数的股指期货，它的推出填补了我国股票市场缺乏做空机制和针对系统性风险的管理手段这一空白，但其对我国股票现货市场的波动性有怎样的影响仍有待研究。

本文首先介绍了股票指数的概念、股票指数的编制方法和作用、股指期货的概念、股指期货的功能，并对股指与股指期货之间的关系进行了深入分析，并据此揭示股指期货影响股市波动的基本原理。

2. 研究内容和预期目标

研究内容：通过建立相应的计量经济学模型并利用2000-2011年这12年的相关数据来对外汇储备的适度规模进行实证分析，并在此基础上提出相关的政策建议。

拟解决的关键问题：1、股指期货出现前后对中国股市波动性的影响；2、变量选取及模型构建；3、股市波动率的测算；4、股市波动模型的检验和修正；5、研究结论及政策建议。

3. 国内外研究现状

一、国外研究现状由于国外股指期货推出时间早，运行时间较长，股票现货和期货市场都相对较完善，所以国外学者在股指期货方面的研究也相对较深入和多元化。

国外对股指期货的研究主要包括以下几个方面:股指期货合约的定价、股指期货的套期保值、股指期货市场与现货市场的关系等。

在这些研究内容中，对股指期货的推出如何影响股票现货市场波动的研究成为国内外学者研究的热点问题。

4. 计划与进度安排

一 撰写方案1、问题的引出；2、有关股指期货的国内外研究现状；3、建立相应的计量模型进行实证分析；４、研究结论及政策建议。

二 研究计划进度1、2022年12月1日--2022年2月20日完成基础材料的收集，并确定写作提纲；2、2022年4月21日-- 2022年5月14日 完成论文初稿；3、2022年5月15日-2022年6月1日对论文进行修改，最后定稿打印。

5. 参考文献

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