1. 研究目的与意义、国内外研究现状（文献综述）
1、研究意义
自2004年6月颁布《证券投资基金法》以来，我国基金也发展进入一个新的阶段。开放式证券投资基金逐渐成为金融市场上的主流投资工具，并且成为金融体系调节的重要一环。证券投资基金是通过公开发行基金份额募集资金，基金托管人托管，基金管理人管理和运作资金，按照资产组合方式进行投资证券，利益多方共享，风险多方共同承担。按照基金单位是否能被赎回，将证券投资基金分为两类，分别为开放式和封闭式。其中开放式基金指的是基金发行时，基金的发行量不固定，流通对于投资者的申购和赎回比较自由的运作方式。而封闭式基金指的是基金发行时，基金的发行总量在规定的期限内固定不变，在到期之前投资者不可以对基金进行赎回和申购。
根据中国证券基金业协会公布，截止至2015年6月30日，我国公募基金总数为2379只，净值总额为71140.33亿元。其中开放式基金有2230只，净值总额为69472.47亿元。股票型开放式基金为855只，净值总额为17728.17亿元，其数量与净值总额占我国公募基金数量与净值的比重分别为35.94%与24.92%。目前，我国基金市场大幅度膨胀，证券市场也发展迅速，越来越多的投资者涌入其中。因而，研究一只基金的运营效益以及风险的评估变得尤为重要。
2. 研究的基本内容和问题
1、研究目标
通过建立相关的模型，并且运用较为成熟的指数，对中国近5年来基金市场的股票型开放证券投资基金，使用多种方法,全方位地对每只样本基金业绩做出综合评估。争取对样本开放式基金业绩的衡量都能做到充分与科学,希望能够找到基金经营中关于收益和风险的共性问题。
2、研究内容
3. 研究的方法与方案
1、研究方法
（1）文献分析法：通过大量阅读分析国内外相关的文献与专业知识，在充分了解专业知识背景的前提下对拟解决问题进行相关研究；
（2）模型分析法：在前人成熟研究的基础上，运用treynor指标、sharpe指标和jensenα值三大经典绩效评价指标进行实证分析评价。
4. 研究创新点
本项目的特色或创新之处
由于国内开放式基金的主要投资对象中国股市的波动幅度比较大，各个时期股市所呈现出的数据差异比较明显，考虑到可能在各阶段基金公司业绩评价会呈现出不同的现象，本文选取了近五年的相关数据，并按照股市运行走势分为高位震荡市、熊市、低位震荡市、牛市几个阶段，进行分类对比研究，针对分析各阶段基金收益水平、风险组成、基金超额收益可能来源等，并提出不同市场走向下的建议。
5. 研究计划与进展
研究计划及预期进展
2015.12.20-2016.01.10确定研究题目并撰写开题报告，反复斟酌研究思路，确定各文献数据来源的可靠性，选择合适的研究方法，把握整体的研究思路；
2016.01.11-2016.03.10对相关文献资料研究有一定的积累，并搜集足够完整的资料，整理初步的研究数据；
